OBJETIVOS DEL PROGRAMA:

• Capacitar en instrumentos y técnicas de concesión de créditos.
• Analizar diferentes tipos de riesgo: de crédito, de interés, de mercado, de liquidez, de tecnología, de tipo de cambio y de riesgo país.
• Los nuevos negocios y las operaciones de balance serán tratados también como elementos novedosos de la gestión de riesgo.
• Analizar las metodologías alternativas en el cálculo de las probabilidades de insolvencia, las medidas de exposición CreditVAR y la aplicación de los derivados de crédito.

LABORATORIO BURSÁTIL:

El programa académico presenta una experiencia única en Bolivia, ya que los estudiantes podrán participar del taller de inversiones y trading, a través del cual se conformará un portafolio modelo para ser manejado en conjunto e individualmente al estilo Fund Manager. Asimismo, los estudiantes tienen la opción de especializarse en un determinado mercado, tipo de negocio o pueden diversificar sus operaciones a su criterio. Para tal propósito dispondrán de 100.000 $us (virtuales) en efectivo y dado el límite del tiempo se priorizarán los negocios a corto plazo.
Finalmente, los estudiantes manejarán un portafolio real, es decir, invertirán – especularán con el dinero del fondo colectivo del curso. El broker será TD Ameritrade y la cuenta ya está abierta y activa.
Esta metodología ha demostrado ser una eficiente herramienta en la formación de ejecutivos, ya que enfrentándolos a situaciones reales, los participantes tomarán decisiones periódicas asumiendo un rol gerencial.

DIRIGIDO A:

• Profesionales que requieran de una profundización o especialización en la identificación y gestión de riesgos financieros del sistema bancario así como de los mercados financieros, o que precisen de una acreditación para su inserción en el mercado laboral del sector financiero.
• Inversores en general para sistematizar sus conocimientos sobre todos los mercados y las técnicas de inversión.
• A Credits Managers, responsables de crédito, analistas de riesgos financieros y comerciales (banca y empresas, que deberán evaluar la concesión de créditos.

CONTENIDO PROGRAMÁTICO:

• INTRODUCCIÓN A LA MACROECONOMÍA (25 horas).

1. Política monetaria.
2. La inflación y sus efectos sobre los mercados financieros.
3. Sector exterior y tipo de cambio.

• HERRAMIENTAS FINANCIERAS DE VALORACIÓN (25 horas).

1. Valor temporal del dinero. Principios de equivalencia.
2. Valoración de anualidades de imposición – amortización.
3. Reestructuración de pasivos. Tasa efectiva de rendimiento y/o financiación.

• MERCADOS DERIVADOS (25 horas).

1. Productos a plazo.
2. Futuros, swaps, IRS (interés rate swap), opciones y estrategias con opciones.
3. Warrants. El mundo de los derivados de crédito.

• GESTIÓN DE RIESGOS I Y II (50 horas).

1. Los riesgos financieros. Riesgo de mercado y de crédito.
2. Valor en Riesgo (VaR).
3. Los recursos propios. Value-at-Risk y Basilea II.
4. Riesgo de crédito, de liquidez, operacional, tecnológico, de tipo de cambio.
5. Gestión del pasivo y de la liquidez. Uso de derivados en la gestión bancaria.

• BANCA AL POR MENOR (25 horas).

• Estrategias y gestión de la banca minorista.
• Los productos de captación – colocación.
• Segmentación. La postventa: seguimiento y control.

• LAS INSTITUCIONES DE INVERSIÓN COLECTIVA (25 horas).

1. Los fondos de inversión y otras formas de inversión colectiva.
2. Previsión social.
3. Las AFPs y su relevancia en el sistema financiero boliviano.

• GESTIÓN BANCARIA (25 horas).

1. La empresa bancaria. Intermediación financiera.
2. Evolución del sector bancario boliviano. Márgenes y rentabilidad.
3. Gestión de costos operativos: eficiencia y productividad.
4. El Marketing financiero.

• GESTIÓN DE PORTAFOLIOS DE INVERSIÓN I y II (TÉCNICAS DE ESPECULACIÓN Y TRADING) (50 horas).

• Bolsas: NYSE, AMEX, NASDAQ, COMEX, CBOT, CBOE, FORRES.
• Indices: DOW, NASDAQ compuesto, S&P, HUI, RUSSEL, DAX.
• Market Maker y valores negociables.
• Análisis Técnico y Fundamental. Gráficos. Velas japonesas.
• Indicadores de impulso y de tendencia: RSI, CCI, ADX, Money flow, etc.
• Instrumentos de Trading: Long – Short. Compra-venta de acciones comunes.
• Compra-venta de instrumentos especulativos: opciones, tasas de interés, forex y contratos.

DURACIÓN DEL PROGRAMA:

250 horas académicas presenciales, 20 semanas.
Jueves y Viernes de 18:30 a 22:00
Sábado de 8:30 a 16:30
Domingo de 8:30 a 13:30
Se contempla un fin de semana libre entre módulo.

INVERSIÓN:

$us. 700 (setecientos 00/100 dólares estadounidenses). Incluye material de apoyo, entrega de certificados, refrigerios, etc. Modalidad de pago: 5 cuotas mensuales de $us. 140. El primer pago en el momento de la inscripción.

INAUGURACIÓN DEL PROGRAMA 30 DE MARZO

REQUISITOS DE ADMISIÓN:

Profesionales con grado académico de licenciatura, egresados de programas de licenciatura y Técnicos superiores.

CLAUSTRO DE DOCENTES:

Francisco Vargas E. (Director del programa)
Master en Administración de Empresas. UCAB Caracas. Menciones Finanzas – Marketing. Especialista en Gerencia Estratégica de Costos. IESA Caracas. Director de la Facultad de Administración y Finanzas de la Universidad Simón I Patiño. Experiencia gerencial y docente por más de 20 años en Venezuela. Docente de Postgrado en Universidades bolivianas y del exterior.
Vincet Gómez-García
Dr. en Economía Internacional, IUHEI; Master en Econometría y Estadística, Universidad de Ginebra. Presidente del Grupo de Empresas que administra el Portal de Consultoria Interactiva www.gomez-garcia.com. Docente de Postgrado en Universidades bolivianas y del exterior.
Renán Crespo S.
Master En Ciencias de la Administración. ITESM Monterrey. Consultor internacional y docente en universidades bolivianas y del exterior. Áreas de investigación: Mercado bursátil y Finanzas Corporativas. Docente de Postgrado en Universidades bolivianas y del exterior.
Rado Rubesa Gartner
Master en Tecnología Química. Universidad de Ljubljana - Slovenija Especialista en estadística. Diez años de experticia en técnicas de inversión bursátil y operaciones de bolsa vía Internet. Docente de Postgrado en Universidades bolivianas y del exterior.
Víctor Hugo Montalvo G.
Master en Administración de Empresas. UPB. Gerente Regional de Riesgo de Crédito. Banco Bisa. Docente de Postgrado en Universidades bolivianas y del exterior.
Alfonso Megías F.
Master En Economía Financiera  - Pontificia Universidad Católica de Chile. Programa intensivo: “Finanzas de Alto Nivel” INCAE. Miami USA Gerente Finanzas y Control de Gestión, Compañía Papelera Mendoza – COPELME S.A.. Docente de Postgrado en Universidades bolivianas y del exterior.

INSCRIPCIONES

DIRECCIÓN:
Av. Villazón N 22 - Km. 1 a Sacaba - CAMPUS USIP
TELÉFONO:
4539930 – 4539875
E-MAIL:
programas@usip.edu.bo c.herbas@usip.edu.bo
WEB:
www.usip.edu.bo